Chúng tôi đang đầu tư dài hạn vào $AIXA tại 🇩🇪, báo cáo tại . Nhà cung cấp thiết bị hàng đầu để sản xuất chất bán dẫn GaN và SiC, Aixtron là NGƯỜI ĐƯỢC LỢI LỚN từ kiến trúc nguồn điện trung tâm dữ liệu 800V mà Nvidia đề xuất, dự kiến vào năm 2027. 1/9

Aixtron có thể nói là một trong những cổ phiếu AI bị đánh giá thấp nhất trên thị trường. Các linh kiện bán dẫn công suất dựa trên GaN và SiC sẽ rất quan trọng cho kiến trúc trung tâm dữ liệu thế hệ tiếp theo để tối ưu hóa mật độ công suất + hiệu suất chuyển đổi 2/9

Aixtron là ASML của ngành chế tạo bán dẫn công suất, với thị phần từ 70-90% trên hầu hết các sản phẩm của mình. Trong lĩnh vực GaN, có khả năng là ngôi sao của cơ hội trung tâm dữ liệu cấp rack với khối lượng lớn, thị phần của Aixtron là 90%. 3/9

$NVTS, một nhà cung cấp chip tập trung vào GaN, đã tăng hơn 600% kể từ thông báo 800V của Nvidia. Aixtron đã bị bỏ qua vì nó giao dịch tại Đức. Như với $BZU trong báo cáo trước của chúng tôi, thị trường đang phân biệt chủng tộc đối với 🇩🇪. 4/9

$AIXA cũng chưa cất cánh vì doanh thu không tăng vọt cho đến năm ‘27. Phía bán gần đây đã hạ cấp vì công ty sẽ không đạt được số liệu năm ‘25 và ‘26 #s. Ai quan tâm. Đây là một công ty bán dẫn theo chu kỳ đứng trên bờ vực của một đợt tăng trưởng chu kỳ khổng lồ bắt đầu trong vòng 18 tháng tới 5/9

$AIXA cũng chiếm ưu thế trong thiết bị epitaxy cho laser, cung cấp cho các nhà lãnh đạo quang học như Coherent và Lumentum, một yếu tố tăng trưởng AI khác. Các đơn hàng đã bắt đầu tăng lên.

Ngoài trung tâm dữ liệu, các bán dẫn hợp chất cũng thấy sự tăng trưởng to lớn trong các ứng dụng khác. Việc thay thế các thiết bị dựa trên silicon của chúng đại diện cho một sự chuyển giao công nghệ thế hệ. Thị trường năng lượng GaN dự đoán sẽ tăng trưởng gấp 8 lần từ 2024 đến 2030. 7/9

Các thiết bị điện GaN và SiC đang thâm nhập vào xe điện, thiết bị gia dụng, điện tử tiêu dùng, pin mặt trời/inverter và cơ sở hạ tầng điện áp cao. Vật liệu hợp chất cũng đang hỗ trợ cho các bán dẫn RF (chuyển đổi 6G), laser cho LiDAR và microLED, công nghệ hiển thị đột phá tiếp theo. 8/9

Tóm lại; Đầu tư tốt nhất vào kiến trúc trung tâm dữ liệu mới của $NVDA năm 2027 đang giao dịch gần mức thấp vì thị trường lo lắng rằng họ sẽ không đạt được kết quả tốt trong quý tới. Chúng tôi đã mua $AIXA và vui mừng vì đã vào sớm một chút. 9/9