Стабільні монети: не варто недооцінювати зміни, які наближаються

ЗАПУСТІТЬ ГАРЯЧЕ Трамп хоче знизити податки для американців з низьким рівнем доходу. Ймовірно, у вас недостатньо імен, пов'язаних зі споживачами. Ти бачив мого хлопця $SKYW вчора звітував? До речі, блукаючи Чикаго минулої ночі, кожен ресторан переповнений. Жодного натяку на рецесію ніде.

Чикаго недооцінений. Красивий. Я чудово поспілкувався з венчурним @paulhsu (Decasonic), який зазначив, що його співвідношення працівників штучного інтелекту до людських працівників становить 15:1. Легко переоцінити вплив штучного інтелекту за один рік. Але легко недооцінити його вплив за десять років. Ніколи не було кращого часу, щоб бути живим.

Початкові претензії побиті. Роздрібні продажі б'ють. Гугл розчавив (обвс). Сезон заробітків сильний (знову). Коли ніхто не думає, що це Золотоволоска, а насправді це Золотоволоска, ви повинні бути оптимістами. Коли всі розуміють, що це Золотоволоска, тоді ми повністю цінуємо.

АЙ ДЛЯ ДОВГОГО ХВОСТА JPM витрачає $50 млрд+ на компенсаційні витрати. На розвиток технологій вони витрачають $10 млрд+. Скільки з цих $50 млрд компенсаційних витрат – колл-центри, роздрібні банкіри, банкіри синдикатів тощо – замінить штучний інтелект? Ми побачимо значне вдосконалення продуктивності у сфері послуг - і особливо у фінансових послугах. Це має підтримувати зростання прибутку на акцію протягом багатьох років. Поки ви на правильному боці дисциплінованих інновацій і прихильників принципу «Штучний інтелект не має», має працювати добре... $JPM

ДО: - Банки використовують принцип «Originate to Distribution» - RIsk продовжує переходити з банківських балансів у сектор страхування та прямих інвестицій - Зосередження уваги на перетворенні боргу без рейтингу в борг з рейтингом 🤔 - Ринок студентських кредитів трансформується завдяки ВВВ - Ринки капіталу в Інтернеті... Відео для детальніше...

Студентські кредити, що походять від дистрибуції, ABS та Інтернет ринків капіталу

Чи не перевищили ви вагу від маленьких капелюхів? Ні, ралі не закінчено. Ми як і раніше бачимо вартість, зростання EPS, а тепер і члена групи - імпульс. З 8 травня нижче

Я шукаю неправильні ціни. Бенісіо дель Торо – актор з неправильною оцінкою. Крістофер Нолан був неправильно оцінений після того, як зняв Memento (ще у 2000 році). Audi A6 має неправильну ціну щодо люксових брендів. На приватних ринках CoreWeave була неправильно оцінена в 15x PE. Неправильна оцінка при торгівлі ETHE/GBTC була зі знижкою 50% до ВЧА. Іпотека з фіксованою ставкою 2,5% на 30 років під час Covid була неправильно оцінена. Уран був неправильно оцінений, коли ми брали інтерв'ю у генерального директора $ASPI минулого року. (Так само $VIRT і $BETR інтерв'юерами в подкасті Lumida Non-Consensus.) Солана була неправильно оцінена, коли @LumidaWealth брала інтерв'ю @KyleSamani Гаряча сауна та холодні соуси мають неправильну ціну. JP Morgan та UBS були неправильно оцінені під час банківської кризи 2023 року. Я вважаю, що довгострокові переваги від сім'ї та спогадів, які потрібно цінувати, недооцінені (наприклад, недооцінені). Спеціальності «Фізика та філософія» неправильна ціна. Rocket Lab була неправильно оцінена, коли Ілона відлучили з орбіти Трампа. Капіталізм і підприємництво мають неправильну оцінку. Деякі бізнес-моделі мають неправильну оцінку. Карл Юнг і Джозеф Кемпбелл – філософи з неправильною оцінкою. Стендап-комедія має неправильну ціну. Мені подобається набирати таланти в Telegram або Discord, тому що їх інтенсивність неправильно оцінюється. Дискреційні споживчі товари та напівпровідники, такі як $NCLH та $TSM, були неправильно оцінені після тарифообігу. Люди часто класифікують стратегії як momentum (слідування за трендом) або value (середнє повернення). Є ще одне відро. Я люблю неправильні ціни.

Capital One перевищив оцінки EPS на 50%. Подивіться на зростання мультиплікатора P/CF проти прибутку на акцію і скажіть мені, що він все ще не неправильно оцінений. Крім того, знизити податки на низькі доходи допоможе кредитний портфель Capital One. Якби ви купили $COF на дату публікації нижче, ви б зросли в 2,4 рази. $COF