$IREN كأن الناس يعتقدون أنه من السهل إنشاء مراكز بيانات ذات كثافة رفوف عالية جدا وتشغيلها بنسبة تشغيل 99.999٪. تخيل المساحات القليلة التي تمتلئ فورا بأجهزة GB300 قبل طرحها في السوق. ماذا يحدث عندما تضطر AWS وAzure لشراء سعة أكبر للحفاظ على تشغيل خوادمهما لأنها محملة بأقصى سعة؟ ماذا سيفعلون عندما يضطرون لشراء فيرا روبين لأن تكلفة الرمز تزداد مع كل شريحة مقابل هذا الطلب؟ هل تعتقد أنه مع ارتفاع متطلبات كثافة الرفوف أن جميع هذه المراكز يمكنها التعامل مع 99.999٪ من وقت التشغيل على الجيل الأحدث أو بناء سعة كافية لمراكز البيانات الجديدة بسرعة كافية لتلبية كمية الحوسبة المطلوبة؟ من السهل جدا أن تنشغل على المدى القصير بأسعار السهم وعدم وجود إعلانات صفقات، لكن عندما تدرك مدى سوء أزمة الطاقة خلال سنة أو سنتين قادمة عندما تكون الشرائح الجديدة تتطلب كثافة رفوف أعلى، تبدأ في فهم لماذا الخيارات وعدم التسرع في الصفقات أمر مهم جدا. الحقيقة أنه لا توجد طريقة يمكن للسوق أن يبني بسرعة كافية لتلبية الطلب، وأسرع البنائين الذين يصنعون MW متوافقة وعالية الجودة سيحققون أرباحا هائلة. هناك العديد من الشركات في مجال الذكاء الاصطناعي للحسبة عالية الأداء أو في طور الانتقال الآن، والكثير منها سينتهي به الأمر بالفوز على المدى القصير. أنا شخصيا أراهن على $IREN لأن الاتجاه الذي يسلونه كشركة يختلف تماما عن بقية ألعاب HPC في السوق. من الواضح أن مجلس الإدارة يتكون من أصحاب رؤى يفكرون كثيرا في مسار الصناعة والشركة في قراراتهم ولا يخشون القفز خارج الوضع الراهن لبناء شيء عظيم. أعتقد أن $IREN تبني الطريق نحو شركة بقيمة سوقية 500 مليار إلى 1 طن خلال السنوات الخمس إلى العشر القادمة، ونحن على موعد مع شيء مميز كمستثمرين على المدى الطويل.