Поговорив з хлопцем, який торгує вже 23 роки і керує $40 млн Запитав його, що відрізняє торговців, які вижили, від тих, хто вибухає Його відповідь мене здивувала Це не була стратегія. Це не була дисципліна. Це не була психологія. "Ставка на розмір. Ось і все. Ось і вся гра.» Ось що він пояснив: ТЕЗА: "Я бачив сотні торговців, які проходили крізь нього. Хороші. Розумні. талановиті." "90% тих, хто вибухнув, не вибухнули через невдалі угоди. Вони вибухнули через поганий розмір на звичайних збірках.» "Втрата 1R при правильному розмірі — це нічого. втрата в 1R при 10-кратному правильному розмірі — це смерть рахунку.» ПРИКЛАДИ: Він розповів мені про кейс-стаді: ТРЕЙДЕР А: - відмінна стратегія, 58% ресиверів - стабільно прибутковий протягом 2 років - мав професію з «високими переконаннями» - розмір у 5 разів збільшений у нормальному положенні - втрата торгівлі - зниження навантаження становило 23% замість 5% - Психологія тріщина - Помста обмінялася наступного тижня - знищив рахунок за 8 днів "Він не вибухнув через невдалу угоду. Він вибухнув після великої угоди.» ТРЕЙДЕР B: - посередня стратегія, 51% ресиверів - прожив 11 років - ніколи не перевищуючи 0,8% за угоду - брав однаковий розмір у кожній угоді - Без розмірів з «високим вироком удостоєння» - поступово нарощувався, але ніколи не вибухнув "Він тепер коштує $4 мільйони. Почав з $50k. Просто ніколи не вбивав себе розміром.» ПРАВИЛО: "Кожен трейдер, який вибухне, порушує одне й те саме правило" «вони розмірують за ПЕРЕКОНАННЯМ, а не за МАТЕМАТИКОЮ» "'Ця здається правильною', тому вони йдуть більшими" "'Я на переможній серії', тож вони йдуть ще більше" "'Мені треба повернутися', щоб вони стали більшими" "Переконаність — це спосіб виправдати дурне розмірування" ДАНІ: Він показав мені внутрішнє дослідження: Трейдери, які оцінювали на основі переконань: - середній час виживання: 2,4 роки - Рівень вибуху рахунків: 74% трейдери, які мають математичний розмір (однаковий розмір кожної угоди): - середній час виживання: 8,3 роки - Коефіцієнт вибуху рахунку: 12% "Це навіть близько не так. Змінний розмір вбиває торговців.» МАТЕМАТИКА: Він пояснив, чому розміри «високої переконливості» — це дурість: "Припустимо, ти на 60% точний у звичайних угодах" "Припустимо, ти на 70% точний у 'високої переконливості' обмінах" "Звучить добре, правда? Зробити більший обсяг на 70% обмінів?» "Ні. Ось чому:" "При точності 60% з ризиком 1%, серія з 4 поразок коштує вам 4%" "При точності 70% і ризику 5%, серія з 4 поразок коштує вам 20%" "і серії з 4 поразками трапляються навіть при точності 70%" "ти ВІДЧУВАЄШ себе впевненіше, але математика не виправдовує збільшення розміру" РІШЕННЯ: "А як ти тоді розміруєш?" "Однаковий розмір у всіх обмінах. без винятків.» "А якщо ти справді впевнений у собі?" "Той самий розмір. впевненість — це не точність.» "А якщо все буде ідеально?" "Той самий розмір. ідеальні налаштування втрачають 40% часу.» "А як щодо того, коли ти на серії перемог?" "Той самий розмір. серії закінчуються." "Кожна торгівля отримує однакову повагу. «нудні» і «ідеальні». РЕАЛІЗАЦІЯ: Його правила щодо розміру позицій: 1. Розрахуйте базовий ризик (0,5-2% залежно від розміру рахунку та переваги) 2. це ваш ризик у КОЖНІЙ угоді 3. Ніколи не більший розмір. Ніколи. 4. Якщо хочете більше грошей, масштабуйте рахунки/капітал. Не масштабуйте ризики. "Я торгую вже 23 роки. Я ніколи не брав угоду з ризиком вище 2%. жодного разу.» "мої найбільші виграші і мої 'так собі' обміни мають однаковий розмір" "Я не намагаюся бити хоум-рани. Я намагаюся не провалитися.» ПРАВДА: Роздрібні трейдери вважають, що їм потрібні великі угоди, щоб заробити великі гроші Професіонали знають, що великі угоди приносять великі збитки трейдери керують реальними грошима всіх розмірів консервативно вони заробляють на ОБ'ємі хороших угод, а не від РОЗМІРУ окремих угод Якщо ви змінюєте розмір посади залежно від «засудженості»: Ти вже на шляху до вибуху Питання лише в тому, коли Однаковий розмір Кожен обмін Без винятків Ось як виживаєш