$ORCL Oracolul după clopoțel... La ce ne gândim? Acțiunile au atins un vârf de 345 de dolari, reduse acum cu mai mult de la jumătate la 150 de dolari. Minimele pentru ziua eliberării au fost de 125 de dolari. Swap-urile de credit default au crescut deja, așa că piața a evaluat riscul de neplată al datoriei lor. RPO-ul este tot $300B+, dar majoritatea este OpenAI, ceea ce încă îi confuzează pe investitori dacă OpenAI ar plăti. Ellison este, de asemenea, mobilizat pentru a ajuta la finanțarea $WBD afacere. $NBIS $IREN $CIFR și toate jocurile din centrul de date probabil vor aștepta să reacționeze la rezultatele Oracle... Fluxul de numerar liber va dispărea, dar după câțiva ani, dacă toată această dezvoltare va duce la ROI, ne uităm la un nume care tranzacționează câștiguri sub 20x fwd cu angajamente masive de RPO. Aș vrea să spun că au câștiguri bune, dar orice discuție despre finanțare care nu este atractivă pentru piață poate speria ușor investitorii. Cineva a scris pe termen lung sau scurt?