A volatilidade deve ser medida em termos logaritários, não em termos percentuais, já que o Bitcoin é um ativo da lei de potência. É cerca de 0,2 em termos de preço log10, o que é um fator multiplicativo de 1,58. Se o valor justo de um Poder Regressão de lei é de $115K, a faixa de mais ou menos um sigma é [73, 193] K$. E essa é uma faixa de 68% ou 2/3 dos dados. Cerca de 1/3 dos dados estaria fora dessa faixa para uma distribuição logarítmica normal. Na verdade, @Giovann35084111 mostrou que o Bitcoin não segue uma normalidade logarítmica, mas sim uma distribuição em escala t (confirmei isso também) com caudas mais largas. A volatilidade diminuiu linearmente com a idade, mas ainda é considerável e você pode conviver com ela e fazer dela seu amigo ou não. Esta é a nuvem de um ano para frente de muitas instâncias de Monte Carlo extraídas de uma distribuição em escala de localização t.