"Der Capex Tracker beschleunigte sich weiter nach dem Q3 EPS, wobei die NTM-Capex-Pläne nun mit +22% verfolgt werden, was einen deutlichen Anstieg über die bereits gesunde Marke von +10% hinaus darstellt, die wir 2025 erreichen wollen. Unser Update zum Capex im späten Sommer brachte eine Erzählung von "Rechenzentrum vs. alles andere" und während die Ausgaben für Rechenzentren weiterhin von der breiteren Industrieökonomie getrennt sind, sind wir ermutigt zu sehen, dass die Stärke der Capex nach dem Q3 EPS zunimmt - der Anstieg der Ausgaben unterstützt unsere $10T US Reshoring-These und entspricht den positiven Signalen, die während des Q3 EPS zu diesem Thema beobachtet wurden (US Reshoring-Signale bauen sich auf)." - Morgan Stanley