nu sunt adevărate randamente reziduale dacă nu provin din regiunea idiosincratică a Franței

Sfat: rulați o regresie și apoi schimbați coeficienții cu valorile p. Am văzut că acest lucru produce valori R^2 semnificativ mai mari de 100%

În HFT, cea mai mare netezire este cu un EWMA, deoarece dezvoltatorii se enervează când le ceri să păstreze un cache lung de prețuri și să mențină sistemul performant.

Volatilitatea nu este atât de rea atunci când crește

Iată un fir scurt despre elementele esențiale ale unui sistem de creare a pieței pe care îl folosesc profesioniștii. …

Piețele de predicție sunt cripto (cel puțin) în urmă cu câțiva ani în ceea ce privește găsirea avantajelor. Fii atent.

Îți poți da seama destul de repede când întâlnești pe cineva dacă iubește jocul sau aude că este un loc în care poți face niște bani și ai un salariu frumos. Sunt mulți oameni care vor să pătrundă în această industrie pentru că plătește bine. Vorbește cu "bancheri de investiții aspiranți" - jumătate dintre ei nici măcar nu știu ce faci la locul de muncă, dar știu că merită. Încearcă să realizeze, nu să câștige cu adevărat premiul cel mare, nu să domine. Sunt cei care vor în mod clar să câștige și cei care vor un salariu frumos. Dovada este în budincă și o veți vedea pe urmele lor. Vei întâlni oameni care nu au cerut permisiunea și doar s-au dus și au făcut lucruri, și în timp ce pentru unii asta pare a fi o agenție înaltă, nu este vorba doar despre libertatea de a acționa, ci despre refuzul lor de a sta deoparte și de a urma o cale standard. Agresivitatea agenției lor este cea care le dezvăluie dragostea pentru joc și urgența de a câștiga. În aceeași notă, cei care sunt generaliști, adevărați generaliști cu o temă puțin consistentă care sar de la ultima tendință la ultima tendință, și-au arătat deja cărțile. Incapacitatea lor de a rămâne într-un domeniu a dezvăluit deja că nu îl iubesc cu adevărat. Dacă ai fi într-adevăr înghițit de muncă și dragostea pentru joc, ți-ar fi greu să te muți pe iarba mai verde din următoarea industrie și chiar și atunci ai fi tras înapoi. Asta nu înseamnă că oamenii nu se descurcă foarte bine în alte condiții, dar cei care iubesc cu adevărat jocul sunt cei care câștigă. Dorința de a face bani te va duce doar până la un punct. Adesea, dacă îi dai persoanei care jură că este motivată să fie cel mai bun quant din joc câteva sute de mii de dolari pe an și dintr-o dată îi pasă de siguranța locului de muncă. Vezi cât de mult vor oamenii să câștige cu adevărat și să ia acasă primul premiu, odată ce oamenii încep să câștige, pentru că mulți oameni vor doar să realizeze și pentru ei să obțină un loc de muncă bine plătit. Suficient pentru a fi fericit și pentru a avea acea sumă care vine des. Cei care vor cu adevărat să câștige și nu prea mult altceva se separă în acțiunile lor și în agenția lor și mulți dintre cei care pretind că fac parte din acest grup nu sunt.

Cel mai bun sfat pe care l-am primit de la Steve Cohen: volatilitatea este ca o trambulină

Aproape la 500 de întrebări / răspunsuri pe blog Q&A. O mulțime de lecturi grozave acolo disponibile tuturor, aș recomanda. Ar trebui să fie pe sub-stack

Când citești caietul cuiva și există comentarii pe fiecare rând