Perché il limite del 10% sugli interessi di Trump non coglie il punto (e come il prestito On-Chain potrebbe risolvere il problema del credito) Trump ha torto Recentemente, @realDonaldTrump ha criticato fortemente le compagnie di carte di credito statunitensi per aver applicato tassi di interesse moratori superiori al 20%, sostenendo che questi tassi dovrebbero essere limitati al 10%. Ma questo è l'approccio sbagliato. I tassi di interesse elevati delle carte di credito non sono un problema esclusivo degli Stati Uniti. Nel Regno Unito, i tassi delle carte di credito sono persino più alti rispetto agli Stati Uniti. In Corea del Sud e Giappone, di solito rientrano nella fascia del 15 al 20%. Perché i tassi di interesse delle carte di credito sono così alti Dato che i rendimenti del Tesoro statunitense si aggirano intorno al 4%, è lecito chiedersi perché i tassi moratori delle carte di credito siano così elevati. La risposta è semplice. I tassi di interesse riflettono il prezzo del rischio. - In primo luogo, il debito delle carte di credito è non garantito. A differenza dei mutui, non c'è alcun collaterale, il che rende difficile il recupero. - In secondo luogo, il rischio di default è reale. I mutuatari che ritardano i pagamenti delle carte di credito spesso hanno redditi volatili o sono finanziariamente vulnerabili. Di conseguenza, i default sono comuni. Negli Stati Uniti, il tasso medio di cancellazione è intorno al 5-6%. - In terzo luogo, i costi di marketing sono significativi. Le compagnie di carte di credito spendono molto per programmi di ricompensa, promozioni e pubblicità per acquisire clienti. - In quarto luogo, la struttura di mercato è chiusa e concentrata. Il mercato delle carte di credito è dominato da un numero ristretto di grandi attori, il che limita la concorrenza. Per questo motivo, i tassi di interesse moratori delle carte di credito dovrebbero essere determinati dalle forze di mercato. Se vengono limitati per legge, è probabile che si verifichino conseguenze indesiderate. Ad esempio, se i tassi moratori sono limitati al 10%, le compagnie di carte di credito potrebbero semplicemente smettere di emettere carte a consumatori finanziariamente vulnerabili. Detto ciò, è anche vero che le compagnie di carte di credito guadagnano redditi da interessi molto elevati. Nel 2024, Discover ha riportato 3,6 miliardi di dollari di entrate da interessi sulle carte di credito nel quarto trimestre, mentre le perdite da default hanno totalizzato 1,2 miliardi di dollari. Il prestito On-Chain può risolvere questo ...