William Blair mejora la calificación de $MDT a Superar desde Desempeño de Mercado Comentarios del analista: "A medida que nos acercamos al nuevo año, estamos revisando algunas de nuestras calificaciones, lo que nos lleva a mejorar la calificación de Medtronic a una calificación de Superar. Nuestra calificación de Desempeño de Mercado a largo plazo se basaba en un negocio que era demasiado grande y no lo suficientemente diferenciado para alcanzar de manera duradera sus objetivos de ofrecer un crecimiento constante de EPS de un solo dígito alto. Al finalizar el calendario de 2025, Medtronic está aumentando varios nuevos productos, con muchos más en la tubería. Al mismo tiempo, la empresa está avanzando con la escisión planificada de su segmento de diabetes, lo que dejará a Medtronic como una organización ligeramente más ágil que puede centrarse mejor en su cartera para un crecimiento duradero. Si Medtronic está realmente posicionada para un crecimiento de EPS de un solo dígito alto, entonces la empresa puede ofrecer un retorno de capital de bajo doble dígito al considerar el rendimiento de dividendos del 2.9% de hoy. Con una valoración de aproximadamente 16 veces el EPS del calendario de 2026, la acción se está negociando en línea o ligeramente por debajo de sus pares de medtech de gran capitalización, lo que sugiere un riesgo/recompensa favorable para una configuración en mejora. A continuación, revisamos algunas de las actualizaciones clave que creemos que pueden ayudar a impulsar el crecimiento de EPS en los próximos 12 meses o más." Analista: Brandon Vazquez