1) BTC Puts gekocht vorige week spelen hun rol in de daling van Spot naar 112k op zaterdag. Geen aanhoudende grote transacties, maar snelle geldstromen bleven momentum Puts kopen, sommige TPd, en Instos/miners verkochten OTM Aug+Sep 125k+ Calls. Put Skew verstevigt iets meer, maar blijft beheerst.

"Zonder data ben je gewoon een ander persoon met een mening." ~W. Edwards Deming Veel dank, @BlockScholes.

"Alles is op zijn plaats." Inzichtelijk artikel van @Two_Prime ⤵️

1) Verhaal van twee stromen. BTC OG 80k overhang een katalysator voor ~110k Put hedging. Bij Glxy uitvoering enige koorts toen 115k doorbroken werd. Maar een andere entiteit verdubbelde met een extra $25m Dec 140-200k Call spread. Bij ETH werd de grote Sep Call fly TPd voor 50% winst. Aug+Sep Call spreads toegevoegd.

Markten zijn rustig... maar zijn ze te rustig? De volatiliteit blijft laag, maar de posities spreken boekdelen. Wekelijks Crypto Derivaten Analyse Rapport door @BlockScholes is nu live. ⤵️

Actiegerichte inzichten, belangrijke statistieken en volatiliteitstrends. Je Week 27 crypto derivaten briefing door @BlockScholes ⤵️

1) De risicobeperking in het laatste rapport was niet bearish, maar een risicobeperking tegen ME-escalatie. Maar na de bound pacification bleven de fondsen short op Jun+Jul 108-115k Calls. Toen de Spot steeg, werden 100k Puts gedumpt en werden Calls shortgedekt. Jun shorts vervielen zonder enige ophef. MM nu +voorraad.

BTC viel kort onder de $100K voordat het herstelde naar $105K te midden van verhoogd geopolitiek risico. Bekijk het Week 26 Derivatenrapport van @BlockScholes 👇

1) Een voortzetting van het derisken/benedenspel van het kopen van near-dated Put-structuren en het verkopen van Calls voor het weekend en de Amerikaanse bombardementen op nucleaire faciliteiten in Iran. Put Skew is als gevolg daarvan stevig gebleven door de stromen, verhoogd aan de voorkant. Dvol onveranderd, negerend gebeurtenissen.

Ben je benieuwd hoe macro-koppen de markt beïnvloeden? @BlockScholes legt het uit in hun Week 25-rapport ⤵️