Jeg skrev et innlegg om stabelen om den optimale handlingen og den potensielle verdien av å time en eksisterende investeringsstrategi. 1/

Det er et problem som stadig oppstår når en salgssiderapport advarer om en faktorrotasjon, eller når vi tror det finnes kalendereffekter i strategien vår, og mange andre semi-astrologiske hendelser. 2/

Det er en veldig enkel modell, men hva er galt med det? Kort oppsummert; DR-versjonen er alltid den samme: med mindre du har store gevinster, høy sikkerhet, eller hyppige forekomster av slike hendelser (alt kvantifisert), ikke time ting. 3/