🎯 日内交易：活跃股票策略 对开盘区间突破（ORB）策略的详细研究，通常归功于托比·克拉贝尔，证明了如果智能应用，日内交易可以成为一种高利润和可持续的收入来源。 以下是一个使用ORB进行“活跃股票”的日内交易策略： 交易规则* 交易入场的规则是方向性的： - 如果第一个5分钟的蜡烛图是看涨的（收盘价高于开盘价），系统将在突破区间高点时仅采取多头头寸。 - 如果第一个5分钟的蜡烛图是看跌的（收盘价低于开盘价），系统将在突破区间低点时仅采取空头头寸。 - 资格过滤器（价格 >$5，14天平均成交量 $>1,000,000$，14天ATR >$0.50）。 - 该策略仅交易当天相对成交量最高的前20只股票。 策略结果和表现 将日内交易仅限于活跃股票（SIP）的好处是显著的。如果一只股票显示出异常高的交易活动（前5分钟的相对成交量必须至少为100%），则该股票被视为“活跃”。 该策略的年回报率（2016–2023）为41.6%，夏普比率为2.8。 该策略的回报也很显著，因为它对整体市场波动的依赖性很小，β系数接近于零。 分析扩展到比较该策略的不同时间框架，但5分钟的ORB系统明显优于（与10、15、30和60分钟相比）。 5分钟的ORB产生了1,637%的总回报，而下一个最佳的15分钟ORB则产生了272%。 一个合理的解释是，使用较短的时间框架来定义开盘区间使系统能够在强趋势出现的日子里捕捉到更大部分的波动。 *卡洛·扎拉蒂尼、安德烈亚·巴尔邦和安德鲁·阿齐兹撰写的非常好的详细研究论文，题为《美国股票市场的盈利日内交易策略》。 -