$IREN ha raggiunto echi elitari di Cramer inverso oggi con molteplici post negativi su X e diversi minuti di monologo su CNBC - pochi, se non nessun, titoli hanno mai ricevuto quel livello di attenzione specifica e omni-canale da parte sua (e non riesce nemmeno a pronunciare il nome correttamente). Non sono sicuro se questo sia il segnale di fondo più grande di tutti i tempi, ma so che ha appena messo un sacco di occhi freschi su $IREN. $MSFT ha fatto mesi di diligenza e ha concluso che $IREN è differenziato (particolarmente rispetto ai tempi di costruzione) e il titolo sta trattando a meno del valore contabile + TCV del contratto $MSFT con 1,4 GW del loro portafoglio di 2,9 GW che si attiverà in <6 mesi e le conversazioni con gli hyperscalers stanno accelerando. Sappiamo che gli hyperscalers stanno firmando qualsiasi potenza del 2026 e persino del 2027 che possono ottenere e Sweetwater 1 è 1,4 GW nel H1 2026 con Sweetwater 2 che aggiunge altri 0,6 GW nel 2027. E Horizon 5-10 potrebbe essere firmato in qualsiasi momento (non è il mio caso base però, poiché penso che abbiamo bisogno di una decisione su Sweetwater per decidere dove mettere i minatori Childress). Un'istituzione o un gruppo di istituzioni ha appena acquistato >10% della società per ~$41 per azione (e probabilmente hanno avuto una certa visibilità sulla roadmap 2030+ e si aspettano certamente un MOIC) e c'è stata un'alta volume estremamente elevato nell'ultima settimana. È probabile che la maggior parte dei detentori che avrebbero venduto in preda al panico abbiano già premuto quel grilletto. Rindondare il cap table a questi livelli di prezzo delle azioni è importante. Sono entusiasta per la chiusura dei convertibili l'8 - utili all'inizio di febbraio.