OpenGradient-modellens höjdpunkt: Rullande GARCH-volatilitetsprognosmodell Idag lyfter vi fram en GARCH-modell i vår modellhubb för prognoser om ETH:s minutinära volatilitet. Genererar verkliga volatilitetsprognoser i produktionen. 🧵👇🏻

Avkastning på högfrekvent krypto avviker väsentligt från normala antaganden. Som visas på bilden visar den empiriska fördelningen: • Överskott av kurtosis (~7,98 jämfört med 3 under normalitet) • Tungsvansad beteende • Förhöjd sannolikhet för extrema observationer • Icke-konstant variansstruktur Dessa egenskaper ogiltigförklarar antaganden om tunnsvansad konstant varians.

På minutnivå uppvisar avkastningsserier bestående volatilitetskluster. Som visas på bilden följs perioder av kompression av instabilitetsutbrott. Variansen utvecklas över tid snarare än att förbli konstant. Detta beteende motiverar ett villkorligt variansramverk.