Zu sagen, dass empirische Arbeiten anders wären, wenn es Christopher Sims nicht gäbe, ist eine Untertreibung: -Sargent und Sims (1977): führten dynamische Faktormodelle ein -Sims (1980): führte strukturelle VARs ein -Doan, Litterman und Sims (1984): führten reduzierte bedingte Prognosen in VARs ein -Sims, Stock und Watson (1990): etablieren Konsistenz und asymptotische Normalität von OLS unter Einheitwurzeln (er hat mehrere Beiträge zu den Einheitwurzel-Debatten der späten 80er und frühen 90er Jahre) ... Aber meine Lieblingsmomente mit Sims waren seine Kommentare zur Methodologie. Wenn sich alle über Robustheit den Kopf zerbrechen, kommt Christopher Sims heraus und sagt den Leuten, sie sollten diese Kovarianz modellieren, anstatt coma r in STATA anzuhängen (suchen Sie nach "sharp econometrics"). Und er hat wiederholt argumentiert, dass Ökonometrie in bayesianischen Begriffen durchgeführt werden sollte. Wir werden sehen, ob er eines Tages diese Debatte gewinnt.