Amd zou kunnen wijzen op ontslagen. De geheugenjongens doen alsof de Chinese levering niet komt. Nvidia is bezig met het opdrijven van software-aandelen om het bloeden te stoppen. Dit alles wijst op waarschijnlijk pijn in de halfgeleiders die binnenkort komt.

Ik heb zojuist mijn private equity en VC software holdings gecontroleerd en ze zijn allemaal nog steeds gestegen dit jaar. Mooi.

Er zijn nog steeds te veel software-investeerders die niet begrijpen dat hun waarderingsvergelijkingen basisproducten zijn die groei hebben, geen hoogvliegende groeinamens. Je bent nu een volwassen industrie, begrijp of hoe je jezelf als zodanig moet waarderen of blijf geld verliezen.