Solusi panen kerugian pajak paling agresif untuk investor individu: Pengindeksan langsung panjang-pendek Anda secara bersamaan memegang posisi long dan short di pasar sehingga Anda memanen kerugian di kedua sisi Inilah cara kerjanya (& untuk siapa):

Sebagai pengingat, pengindeksan langsung adalah ketika Anda membeli setiap saham yang terdiri dari indeks secara individual (vs dana indeks) Manfaatnya adalah Anda dapat memanen lebih banyak kerugian pajak karena posisi individu memiliki lebih banyak volatilitas Anda dapat memanen kerugian 2%-4% dari pokok Anda setiap tahun

Pengindeksan langsung panjang-pendek membawa ini ke tingkat berikutnya Alih-alih hanya membeli indeks, Anda juga menjual saham individu, biasanya ~30% dari nilai portofolio Ini menciptakan struktur 130/30, Anda panjang 130%, pendek 30% meninggalkan Anda dengan eksposur pasar bersih 100%

Strategi ini menghasilkan lebih banyak kerugian pajak sambil melacak pasar Ketika saham turun, Anda memanen kerugian seperti pengindeksan langsung normal Tapi sekarang ketika saham yang Anda shorting naik, itu juga kerugian bagi Anda! Anda menghasilkan kerugian di pasar naik dan turun sepanjang tahun

Matematikanya menarik Pada portofolio $5 juta, pengindeksan langsung standar dapat menghasilkan kerugian pajak tahunan $100K-$200K Long-short dapat menghasilkan kerugian $250K-$500K+ Dengan tarif federal 37% + pajak negara bagian, itu berpotensi $100K-$200K+ dalam penghematan pajak tahunan

Untuk siapa strategi ini? - Anda memerlukan pialang kena pajak yang besar untuk membuatnya bermanfaat. setidaknya $1 juta+ - Anda membayar pajak dengan tarif tinggi untuk membuat biaya ~1% sepadan - Anda memerlukan platform atau penasihat investasi yang dapat menangani ini untuk Anda